Tassi d’Interesse su Forex (Rollover)

Impara come i rollovers operano nel trading sul Forex leggendo la guida, di agevole comprensione, realizzata

Nel trading su forex, il concetto di rollover è interessante e importante. Quando una posizione su forex viene spostata al termine successivo, i rollovers entrano in azione.

Questo può andare a tuo vantaggio, o svantaggio, a seconda che aggiunga un profitto o una perdita al tuo capitale. Nella maggior parte delle posizioni di trading con valute, i traders devono consegnare tale valuta entro due giorni.

Il rollover mantiene la posizione aperta. Quando si opta per il mantenimento dello scambio aperto, si chiude quello esistente al tasso del giorno di chiusura, e si apre una nuova posizione il successivo giorno di trading.

Questo è altresì conosciuto come tomorrow next.

Tieni a mente che molti traders non desiderano possedere fisicamente la valuta – la sola motivazione è trarre profitto nei tassi di scambio.

Addebiti o crediti per ogni posizione aperta alle 22:00 GMT si rifletteranno nel tuo conto di trading Alvexo entro un’ora. Non ci sono rollovers i fine settimana, visto che i mercati sono chiusi il sabato e la domenica.

Dovresti ricordare che le banche ti addebiteranno l’interesse durante questo periodo. Applichiamo tre giorni di rollover il mercoledì. Non ci sono rollovers durante le festività, ma c’è un giorno aggiunto di rollover due giorni prima della festività.

Tassi d’Interesse LIBOR e LIBID

Il pagamento dell’interesse avviene ogni giorno con il trading su forex, e questa guida Alvexo ti mostrerà precisamente come scomporre i tassi d’interesse su forex nel tuo regime di trading giornaliero.

Addebiteremo o accrediteremo sul tuo conto il tasso d’interesse del rollover per tutte le posizioni aperte tenute dopo 22:00 GMT. Precisamente alle 22:00 GMT tutte le posizioni aperte saranno estese e soggette a rollover.

Ad ogni modo, una posizione che hai aperto alle 21:59 GMT sarà soggetta a rollover alle 22:00 GMT, mentre una posizione aperta alle 22:01 GMT sarà soggetta a rollover solo il giorno dopo.

I tassi d’interesse che usiamo sono LIBOR/LIBID + mark-up. Questi sono utilizzati dalle banche del mercato bancario di Londra, dove avviene lo scambio di valute.

LIBOR è il Tasso Bancario Offerto di Londra, stabilito ogni giorno dalla British Bankers’ Association. LIBID è il tasso di Offerta Bancario di Londra, che le banche pagheranno per i versamenti di valute straniere nel mercato Bancario di Londra.

Determinazione del Rollover nel Trading su Valute

Quando fai trading con valute, stai acquistando una valuta e vendendo una coppia di altre valute. C’è anche una componente d’interesse sulla valuta acquistata, e una componente d’interesse sulla valuta presa in prestito.

Se prendiamo il Regno Unito e gli USA come esempio, possiamo assumere un tasso d’interesse di 0,50% per anno nel Regno Unito e un tasso d’interesse di 0,25% per anno negli USA.

Se decidi di acquistare un lotto di GBPUSD, stai acquistando 100.000 unità della valuta di base (£100.000) e lo stai pagando con il tasso di scambio applicato alla quota della valuta. Visto che stai acquistando GBP, stai ottenendo un tasso d’interesse di 0,50% per anno sulle tue sterline.

Visto che stai vendendo USD, stai pagando lo 0,25% d’interesse sui tuoi dollari USA presi in prestito. La cifra che ottieni al giorno è calcolata come segue: (0,50% – 0,25%)/365 x 100.000.

Questa è la cifra che ti sarà accreditata sul tuo conto Alvexo al giorno, se lasci aperta la tua posizione. Se ti mantieni aperto sulla coppia di valute, ti sarà addebitata la stessa cifra al giorno.

Cross Currency Interest Rate Swap Example - © Alvexo
Cross Currency Interest Rate Swap Example – © Alvexo

Chi Determina i Tassi d’Interesse?

Il ruolo delle Banche Centrali è garantire stabilità nei mercati finanziari.

La Federal Reserve Bank impone il tasso di interesse negli USA, la Bank of Japan impone il tasso d’interesse in Giappone, la Bank of England impone il tasso d’interesse nel Regno Unito, e la European Central Bank impone il tasso d’interesse nella Zona Euro.

I tassi d’interesse sono fattori importanti per tutto il credito ed il risparmio in un’economia. Quando i tassi d’interesse sono alti, le persone tendono a mettere più denaro nei conti che ripagano interessi. Quando invece sono bassi, il costo del prendere in prestito il capitale è tipicamente inferiore.

I tassi d’interesse sono importanti specie per i traders su forex. Durante i nostri corsi sul trading su valute, abbiamo discusso l’importanza dei tassi d’interesse in una valuta di un paese.

Con maggiori tassi d’interesse, la richiesta di una moneta di un paese aumenterà. Questo perché c’è più da guadagnare scambiando una valuta per un’altra, che ha un maggiore tasso d’interesse.

La richiesta per quella valuta aumenterà, rinforzando pertanto il tasso di scambio della valuta rispetto alle altre. Anche l’opposto è vero.

La differenza tra il costo dei fondi presi in prestito e il tasso d’interesse, generato dall’investimento di quei fondi, può portare i traders stranieri a prendere queste posizioni.

Le coppie di valute sono pertanto uno dei modi più significativi e popolari per investire in tassi d’interesse differenziali tra paesi. Per queste ragioni, è imperativo stare al passo con gli sviluppi che avvengono nelle valute, scambiando tassi d’interesse vis-a-vis.

Ti incoraggiamo ad approfondire la conoscenza dei concetti trattati in questo corso, aprendo un conto di trading a zero rischi.